المرجحة قيمة مؤشر صيغة investopedia - الفوركس

مؤشر مرجح بالتساوي مؤشر مرجح بالتساوي وزن كل سهم على قدم المساواة بغض النظر عن رسملتها السوقية أو حجمها الاقتصادي (المبيعات، والأرباح، والقيمة الدفترية). وبسبب التحركات السعرية اليومية للأسهم ضمن المؤشر، يجب إعادة التوازن المستمر للمحفظة للحفاظ على المراكز في كل سهم مساوية لبعضها البعض. ويتسم هذا المؤشر بالتنوع الشديد حيث أن جميع الأسهم في الكون ترجح بالتساوي. وبخلاف الترجيح الرأسمالي للسوق، فإن المؤشر لا يعاني من زيادة في الوزن من الأسهم المفرطة ونقص الوزن في المخزونات المخفضة. أخطاء التسعير عشوائية. من السهل إنشاء صناديق إتفس فعالة نسبيا وصناديق الاستثمار المشتركة. وعادة ما يضيف 1 في المائة في العائد السنوي على مدى فترات طويلة بعد النفقات مقابل مؤشرات السوق المرجح المرجح. ولا يوجد أي تمييز بين التقييم النسبي أو المطلق للأرصدة داخل الكون. من الصعب الاحتفاظ بالمؤشر في المؤشر على قدم المساواة بسبب التقلبات المستمرة في الأسعار. ومن الصعب على هذا النوع من المؤشرات إدارة مبالغ كبيرة من الأموال بسبب الحاجة إلى استثمار مبالغ متساوية في أكبر وأصغر الأسهم. كيفية حساب مؤشر كابيتال ماركيت مرجح مع مرور الوقت، وقد أظهرت مؤشرات السوق المرجح المرجح التقليدية مثل سب 500 و رسل 1000 لتفوق المديرين الأكثر نشاطا. ومع ذلك، تعاني مؤشرات الوزن المرجح للسوق من عيب منهجي. والمشكلة هي أن المؤشرات المرجحة بالحد الأقصى لسوق العمل تزيد من قيمة ما تملكه شركة معينة مع زيادة أسعار أسهم الشركة. ومع تراجع أسهم الشركة، تنخفض قيمتها السوقية، وسيتملك مؤشر السوق المرجح أقل من تلك الشركة تلقائيا. ومع ذلك، على المدى القصير، غالبا ما تتأثر أسعار الأسهم بالعاطفة. فمؤشر السوق الذي يستند إلى أوزانه الاستثمارية فقط على رأس المال السوقي (وبالتالي سعر السوق) سيستثمر بشكل منهجي كثيرا في الأسهم عندما يكون مبالغا فيه وقليلا جدا في الأسهم عندما يتم تسعيرها على مستويات الصفقات. (في فقاعة الإنترنت، على سبيل المثال، حيث ارتفعت الأسهم على الإنترنت في السعر، وأصبحت مؤشرات السوق المرجح مرجحة بشكل كبير جدا في هذا القطاع مبالغ فيه، ونقص الوزن أيضا في أسهم الشركات القائمة في الصناعات أقل إثارة.) ويبدو هذا الخلل المنهجي إلى (2) سنويا في المقابل على مدى فترات طويلة. العائد السنوي ل سامب 500 على مدى 20 سنة: 9.1 مؤشر موزون بالتساوي هناك طريقة واحدة لتجنب مشكلة شراء الكثير من الأسهم المفرطة الثمن والقليل جدا من مخزونات الصفقات في مؤشر مرجح للسوق هو إنشاء مؤشر يوزن كل سهم في المؤشر بالتساوي. وسيظل مؤشر وزن متساو يملك الكثير من المخزونات مبالغ فيها، والقليل جدا من المخزونات بأسعار مخفضة، ولكن في حالات أخرى، فإنه سوف تملك المزيد من الأسهم الصفقة وأقل من الأسهم مبالغ فيها. وبما أن الأسهم في المؤشر تتأثر بالسعر، فإن الأخطاء ستكون عشوائية ومتوسطة مع مرور الوقت. ولهذا السبب، ينبغي للمؤشرات المرجحة بالتساوي أن تضيف ما يقرب من 2 في السنة المفقودة إلى عدم كفاءة ترجيح سقف السوق. العائد السنوي لمؤشر سامب 500 للمؤشر المعادل المرجح على مدى 20 سنة: 11.8 المؤشر المرجح بشكل أساسي مؤشر الوزن المرجح للشركات تعتمد على حجمها الاقتصادي باستخدام تدابير مثل المبيعات والقيمة الدفترية والتدفقات النقدية وأرباح الأسهم. وعلى غرار المؤشرات القياسية ذات الوزن المماثل، لا تتأثر أوزان الشركة بأسعار السوق، وبالتالي فإن أخطاء التسعير عشوائية أيضا. من خلال تصحيح الأخطاء المنهجية الناجمة عن الترجيح فقط من خلال سقف السوق، كما تم اختباره على مدى السنوات الأربعين الماضية، يمكن للمؤشرات المرجحة بشكل أساسي أيضا أن تضيف ما يقرب من 2 فقدت كل عام بسبب عدم كفاءة ترجيح سقف السوق (مع آخر 20 عاما مضيفا حتى أكثر). العائد السنوي لمؤشر رافي فتس 1000 المؤشر المرجح أساسا على مدى 20 سنة: 12.2 مؤشر القيمة المرجح من ناحية أخرى، تسعى المؤشرات المرجحة للقيمة ليس فقط لتجنب الخسائر الناجمة عن عدم كفاءة الترجيح في السوق، ولكن لإضافة أداء عن طريق الشراء المزيد من الأسهم عندما تكون متاحة بأسعار الصفقة. يتم إعادة توازن مؤشرات القيمة المرجحة باستمرار للوزن بشكل كبير تلك الأسهم التي يتم تسعيرها بأكبر خصم لمختلف مقاييس القيمة. وبمرور الوقت، يمكن لهذه المؤشرات أن تتفوق بشكل ملحوظ على المديرين النشطين، والمؤشرات المرجحة بأوزان السوق، والمؤشرات ذات الوزن المماثل، والمؤشرات المرجحة بشكل أساسي. العائد السنوي لمؤشر القيمة المرجحة على مدى 20 عاما: 16.1 إن عائدات المؤشر المرجح مرجح القيمة، والتي تستند إلى مقاييس المؤلفين من الرخص والجودة، استنادا إلى نتائج زائدة، تمثل نتائج البحوث التي تم اختبارها مرة أخرى، ليست مؤشرا على أي ولا تستند إلى التداول الفعلي. وتفترض نتائج البحوث التي تم اختبارها مرة أخرى أن الأرباح يتم إعادة استثمارها، ولا تتضمن اقتطاعا لأتعاب الإدارة، وتعكس التأثير المحتمل للسوق في توقيت التجارة والسيولة الأمنية، وتعكس خصم متوسط ​​تكاليف التداول وأثر السوق على 0.21 من أصل التداول. لا تتضمن عوائد الفهارس الأخرى المقدمة أي رسوم أو نفقات وتشمل إعادة استثمار أرباح الأسهم. تمثل نتائج البحث الفترة الزمنية 20 سنة المنتهية في 12312010. مؤشر القيمة المرجح ليس مستشارا استثماريا، شركة وساطة أو شركة استثمارية. مؤشر القيمة المرجح هو مصطلح يستخدم لوصف فلسفة الاستثمار الموضحة في سر كبير للمستثمر الصغير. مؤشر الوزن المرجح مملوك جزئيا من قبل جويل جرينبلات. كوبي 2016 مؤشر الوزن الموزون. مؤشر القيمة المرجح هو علامة تجارية مسجلة. جميع الحقوق محفوظة الصفحة الرئيسية شروط الاستخدام سياسة الخصوصية